微創(chuàng)醫(yī)療(00853)發(fā)布公告，微創(chuàng)心通的獨立股東已于2025年12月15日舉行的微創(chuàng)心通股東特別大會上批準(zhǔn)合并協(xié)議及其項下擬進(jìn)行的交易。預(yù)期合并將于2025年12月19日或前后完成，據(jù)此，CRM Cayman的所有現(xiàn)有已發(fā)行股份(包括普通股及優(yōu)先股)將予以注銷，以換取微創(chuàng)心通的普通股，且CRM Cayman將成為微創(chuàng)心通的全資附屬公司。

　　本次戰(zhàn)略合并是本公司優(yōu)化資源配置、提升整體競爭力的關(guān)鍵舉措，旨在全面強(qiáng)化雙方在結(jié)構(gòu)性心臟病及心律管理領(lǐng)域的協(xié)同效應(yīng)。通過整合互補(bǔ)的產(chǎn)品線與全球渠道資源，本公司將加速市場滲透并提升運營效率;依托成熟的海外團(tuán)隊與基礎(chǔ)設(shè)施，進(jìn)一步優(yōu)化本地化服務(wù)能力與供應(yīng)鏈韌性。

　　與此同時，基于結(jié)構(gòu)性心臟病業(yè)務(wù)在介入治療、精密輸送與材料平臺的積累，及心律管理業(yè)務(wù)在AI 診斷與算法領(lǐng)域的技術(shù)優(yōu)勢，本公司將強(qiáng)勢切入心力衰竭這一心血管疾病最具潛力的戰(zhàn)略高地，拓展高質(zhì)量的業(yè)務(wù)布局。借此，本公司將構(gòu)建覆蓋心力衰竭全病因、全階段、全過程的綜合管理方案，為不同致病因素、各疾病分期及“監(jiān)測-診斷-治療-管理”全過程提供完整的心衰管理服務(wù)。長遠(yuǎn)來看，本集團(tuán)致力于構(gòu)建在心力衰竭領(lǐng)域全球最大、產(chǎn)品組合最完整的專業(yè)平臺，以持續(xù)的技術(shù)創(chuàng)新為驅(qū)動，矢志成為心力衰竭診斷與治療領(lǐng)域的新興科技領(lǐng)導(dǎo)者。此舉將顯著強(qiáng)化本集團(tuán)在具有巨大發(fā)展?jié)摿Φ男牧λソ咴\斷與治療領(lǐng)域的地位，從而全面提升其在心血管器械領(lǐng)域的整體競爭力。

　　該合并亦將顯著優(yōu)化本集團(tuán)的合并財務(wù)報表結(jié)構(gòu)。于合并前，心律管理業(yè)務(wù)因歷史融資安排而產(chǎn)生的優(yōu)先股回購義務(wù)，于本集團(tuán)合并報表中體現(xiàn)為一項金融負(fù)債。隨著合并完成，該等優(yōu)先股將轉(zhuǎn)換為微創(chuàng)心通的普通股，相應(yīng)約2.6億美元的回購義務(wù)及相關(guān)利息負(fù)擔(dān)將從本集團(tuán)合并報表中移除，有效降低本集團(tuán)的整體債務(wù)規(guī)模與財務(wù)成本，降低資產(chǎn)負(fù)債比率。

　　此外，于本次合并前，CRM Cayman一項原始本金約1.28億美元的可換股債券已完成再融資，連同應(yīng)計利息，已由年利率為2.8%(基于LPR及約定浮動點數(shù)及計算方式按年調(diào)整)中長期銀行貸款予以置換。該項合并前的債務(wù)結(jié)構(gòu)優(yōu)化，連同合并后優(yōu)先股回購義務(wù)的解除，將共同優(yōu)化本集團(tuán)的合并財務(wù)報表。