3月4日，亞洲股市繼續(xù)重挫，韓國綜合指數(shù)再度暴跌逾12%，日經(jīng)225指數(shù)大跌逾3%，印尼綜指重挫超5%，泰國SET指數(shù)大跌超4%，恒生指數(shù)、富時新加坡海峽指數(shù)等均跌超2%。

　　A股走勢相對平穩(wěn)，僅上證50、創(chuàng)業(yè)板指跌幅超過1%，上證指數(shù)、深證成指、科創(chuàng)綜指、北證50等主要股指跌幅均在1%以內(nèi)。下跌個股遠多于上漲個股，成交大幅萎縮至2.39萬億元。

　　盤面上，農(nóng)林牧漁、國防軍工、電網(wǎng)設備、新能源等板塊逆市走強，石油化工、焦炭加工、航運港口、證券等板塊跌幅居前。

　　實時監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，電力設備行業(yè)獲得逾176億元主力資金凈流入，電子獲得逾129億元凈流入，國防軍工獲得逾81億元凈流入，有色金屬獲得逾66億元凈流入，機械設備獲得逾52億元凈流入，農(nóng)林牧漁、公用事業(yè)、石油石化也均獲得超30億元凈流入。交通運輸遭主力資金凈流出逾63億元，非銀金融凈流出逾35億元，銀行、食品飲料均凈流出超20億元。

　　個股方面，洲際油氣（600759）獲得逾46億元主力資金凈流入，佰維存儲獲得逾33億元凈流入，江波龍（301308）、德明利（001309）均獲得超20億元凈流入，航天彩虹（002389）、特變電工（600089）等6股也獲得超10億元凈流入。洲際油氣（600759）今日連續(xù)第三天漲停。

　　市場熱點方面，農(nóng)林牧漁概念股全線逆市大漲，種業(yè)方向領漲，板塊指數(shù)盤中一度飆升逾8%，創(chuàng)近1年新高。板塊內(nèi)所有個股逆市上漲，農(nóng)發(fā)種業(yè)（600313）強勢漲停，神農(nóng)種業(yè)（300189）、秋樂種業(yè)等漲幅居前。

　　林業(yè)、種植業(yè)、漁業(yè)、養(yǎng)殖業(yè)等細分板塊也紛紛強勢上攻，亞盛集團（600108）、平潭發(fā)展（000592）、中水漁業(yè)（000798）、國聯(lián)水產(chǎn)（300094）等漲幅居前。

　　近日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部召開部黨組會議強調(diào)，協(xié)調(diào)推動農(nóng)資保供穩(wěn)價，加強“菜籃子”產(chǎn)品生產(chǎn)供給。2026年，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部將著力完善體制機制，加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，推動農(nóng)業(yè)發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型取得新的更大進展。

　　財政部、海關(guān)總署、稅務總局日前也聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于“十五五”期間種子種源進口稅收優(yōu)惠政策的通知》提出，今年起至2030年底，對進口種子種源等免征進口環(huán)節(jié)增值稅。

　　天風證券（601162）表示，在美國“逆全球化”背景下，全球農(nóng)產(chǎn)品供應鏈重構(gòu)加速，國家糧食安全等資源安全的重要性提升，有望推動國內(nèi)糧食結(jié)構(gòu)優(yōu)化。頭部種企憑借領先的轉(zhuǎn)基因儲備有望進一步提升競爭力。

　　國防軍工股今日集體走強，航海裝備、軍貿(mào)概念、航空裝備、航天裝備等細分板塊漲幅居前，通光線纜（300265）20%漲停，中無人機、航天彩虹、江龍船艇（300589）等漲�；驖q超10%。

　　消息面上，中東局勢持續(xù)惡化，美軍中央司令部稱，美以聯(lián)合行動已打擊伊朗近2000個目標，摧毀17艘伊朗軍艦（含1艘潛艇），出動2艘航母、5萬余名士兵，正調(diào)集更多兵力 。

　　伊朗伊斯蘭革命衛(wèi)隊也發(fā)布聲明表示，革命衛(wèi)隊空天部隊在3日晚間至4日凌晨進行的“真實承諾-4”第16波打擊行動中，對以色列中部及北部目標發(fā)動導彈和無人機襲擊。

　　展望后市，中金公司（601995）指出，近期全球股市尤其亞太市場表現(xiàn)不佳，A股相比其他主要國家股市波動幅度較小。海外地緣局勢劇烈變化雖一定程度上影響A股投資者風險偏好，但在A股上市公司年報業(yè)績增速持續(xù)回穩(wěn)、高景氣產(chǎn)業(yè)數(shù)量增多、資金面與宏觀流動性相對寬裕、兩會召開在即伴隨積極政策及改革預期等綜合因素影響下，指數(shù)顯現(xiàn)較強韌性，中長期仍有望延續(xù)穩(wěn)健上行趨勢。

　　招商證券稱，復盤過去十年，兩會期間行業(yè)普遍表現(xiàn)偏震蕩，會后一天市場基本迎來反彈，會后一個月、三個月是市場回升的關(guān)鍵期。從近幾年來看，兩會提到的重點行業(yè)在后續(xù)往往能獲得超額收益。結(jié)合“十五五”規(guī)劃及目前地方兩會內(nèi)容，政策確定性強的新質(zhì)生產(chǎn)力、新能源、民生服務板塊，以及需求回暖的消費、基建、先進制造板塊，預計將成為兩會期間的核心關(guān)注方向。